Финансовый менеджмент. Е. В. Скобелева
Чтение книги онлайн.

Читать онлайн книгу Финансовый менеджмент - Е. В. Скобелева страница 15

СКАЧАТЬ деятельностью – движение средств, связанных с приобретением и реализацией основных средств и нематериальных активов, доходных финансовых активов, долей в акционерных обществах, получением дивидендов; под финансовой деятельностью – движение средств, связанных с получением и возвратом кредитов, уплатой процентов по обязательствам и выплатой дивидендов акционерам компании52).53

      Источники поступления денежных средств и примерные направления их использования по основной деятельности представлены в таблице 2.

      Таблица 2 – Источники поступления денежных средств и направления их использования по основной деятельности предприятия

      Расчет показателя «денежный поток» по операционной деятельности косвенным методом осуществляется по формуле (2.1)

      где ДПОД – денежный поток предприятия по операционной деятельности в рассматриваемом периоде;

      ЧП – сумма чистой прибыли предприятия;

      А – сумма амортизации основных средств и нематериальных активов;

      ΔДЗ – снижение (прирост) суммы дебиторской задолженности;

      ΔЗТМ– снижение (прирост) суммы запасов товарно-материальных ценностей, входящих состав оборотных активов;

      ΔКЗ– прирост (снижение) суммы кредиторской задолженности;

      ΔР– прирост (снижение) суммы резервного и других страховых фондов.

      Принципиальная формула, по которой осуществляется расчет суммы чистого денежного потока по операционной деятельности предприятия прямым методом, имеет вид (2.2).

      где ДПОД– денежный поток предприятия по операционной деятельности в рассматриваемом периоде;

      РП – сумма денежных средств, полученных от реализации продукции;

      ППОД – сумма прочих поступлений денежных средств в процессе операционной деятельности;

      ЗТМ – сумма денежных средств, выплаченных за приобретение сырья, материалов и полуфабрикатов у поставщиков;

      ЗПОП – сумма заработной платы, выплаченной оперативному персоналу;

      ЗПАУП – сумма заработной платы, выплаченной административноуправленческому персоналу;

      НБ – сумма налоговых платежей, перечисленная в бюджет;

      НПВФ – сумма налоговых платежей, перечисленная во внебюджетные фонды;

      ПВОД – сумма прочих выплат денежных средств в процессе операционной деятельности54.

      Поскольку основная деятельность компании является основным источником прибыли, то она должна являться и основным источником денежных средств.

      Притоки и оттоки денежных средств инвестиционной деятельности возможны по направлениям, представленным в таблице 3.

      Таблица СКАЧАТЬ

<p>52</p>

Морозов, С. Денежные потоки предприятия / С. Морозов // Финансовый менеджмент. – 2003. – № 1. С. 14 – 15.

<p>53</p>

Отчет о движении денежных средств: положение по бухгалтерскому учету: ПБУ 23/2011, утв. приказом Минфина России от 02.02.2011 г. № 11 н. – Режим доступа RL: http://www.consultant.ru.

<p>54</p>

Петрова, Е.П. Стратегическое и внутрифирменное планирование на предприятиях пищевой промышленности на основе концепции денежного потока / Е. П. Петрова. – Режим доступа: http://www.smartcat.ru/Managment/upnetincomeQ.shtml